主板发审委2017年第67次会议审核结果公告

主板发审委2017年第67次会议审核结果公告

　　中国证券监督管理委员会主板发行审核委员会2017年第67次发审委会议于2017年5月5日召开，现将会议审核情况公告如下：

　　一、审核结果

　　（一）江苏南方卫材医药股份有限公司（首发）获通过。

　　（二）志邦厨柜股份有限公司（首发）获通过。

　　二、发审委会议提出询问的主要问题

　　（一） 江苏南方卫材医药股份有限公司

　　　　请发行人代表补充说明：发行人与云南白药集团无锡药业有限公司签订的相关合作协议和委托生产协议的主要内容与约定；2016年云南白药集团将云南白药膏转为自行生产的原因，对发行人经营业绩的影响；发行人采取的应对措施；结合上述情况进一步说明发行人与云南白药合作的稳定性、可持续性和合作可替代性，对云南白药是否存在依赖；相关信息披露与风险揭示是否充分。请保荐代表人发表核查意见。

　　（二） 志邦厨柜股份有限公司

　　　  1、2013年9月，发行人将北京智慧家厨房设备有限公司（以下简称北京智慧家）等5家全资直营子公司的股权转让给其管理人员，由原来的直营模式调整为经销模式，成为发行人在当地的经销商。请发行人代表进一步说明：（1）在直销毛利率明显高于经销毛利率情况下，发行人对北京智慧家等5家公司由直营模式调整为经销模式的原因及其合理性，股权受让方的基本情况，上述股权受让方的资金来源，是否存在代持或其他利益安排，股权是否真实转让，股权受让方与发行人是否存在关联关系，是否存在关联交易非关联化的情形，销售模式调整前北京智慧家等5家公司是否存在违法违规行为；（2）销售模式调整后，发行人对北京智慧家等5家公司的收入确认政策变化情况，对发行人报告期经营业绩的影响，发行人是否存在通过调整销售模式提前确认收入和利润的情况；（3）销售模式调整前后，发行人对北京智慧家等5家公司的销售毛利率差异情况及其原因、合理性，发行人及其股东对北京智慧家等5家公司是否存在相关利益安排或承诺事项；（4）发行人报告期内对北京智慧家等5家公司的销售政策与普通经销商是否存在差异，交易价格、交易条件是否公允。相关信息披露是否充分。请保荐代表人发表核查意见。

　　　  2、请发行人代表进一步说明报告期各期末对广州恒大材料设备有限公司的应收款项（包括应收票据和应收账款）余额较大且大幅增长的原因，是否存在为了增加销售收入而放宽信用政策的情况，是否存在坏账风险，坏账准备是否充分合理计提。请保荐代表人发表核查意见。

　　　  3、请发行人代表进一步说明发行人共同实际控制人的认定是否符合《证券期货法律适用意见第一号》等的相关规定；《共同控制协议书》约定在发行人发行上市后三年内有效的原因及其合理性，发行人上市满三年后的实际控制和法人治理的安排情况，是否影响发行人的股权稳定，发行人的实际控制人是否已经或将要发生重大变化或存在变化的风险或安排，是否存在股份代持或其他利益安排；相关信息和风险是否充分披露。请保荐代表人发表核查意见。

发行监管部       

2017年5月5日